Lehre & Forschung
Vorlesungen und Seminare sowie Studien
Wissen zu vermitteln und wissenschaftliche Erkenntnisse zu unseren fachlichen Schwerpunkten zu gewinnen, ist uns ein persönliches Anliegen und verstehen wir als integralen Bestandteil unserer beruflichen Tätigkeit. Wir möchten auf diese Weise einerseits dazu beitragen, Studierende und Professionals inhaltlich weiterzubringen.
Andererseits nehmen wir mit interdisziplinärer Forschung (z.B. durch Studien des Institute For Executive Affairs) aktiv am fachlichen Diskurs auf internationaler Ebene teil und ziehen daraus auch Nutzen für unsere Beratungspraxis.
Vorlesungen
Lehrauftrag an der EBS Universität für Wirtschaft und Recht und vormals an der Universität zu Köln. Gastvorlesungen u.a. an der Hong Kong University, Hong Kong Baptist University und Renmin University Beijing.
Seminare
Seminar für Geschäftsführer im Exzellenzprogramm der Frankfurt School of Finance & Management.
Workshops
Corporate Finance Workshop für Aufsichtsräte und Beiräte im Rahmen der Board Academy seit dem Jahr 2010.
Inhouse Workshops
Unternehmensinterne Workshops für Geschäftsführer, Vorstandsmitglieder und Aufsichtsräte zu Pflichten, Restrukturierung und Corporate Finance.
EBS Universität für Wirtschaft und Recht
Fundamentals of Company Law
Englischsprachige Vorlesung an der EBS Business School in Oestrich-Winkel für Studierende der Wirtschaftswissenschaften (Bachelor) aus verschiedenen Ländern. Unabhängig von einer konkreten Jurisdiktion werden Grundlagen des Wirtschaftsrechts (u.a. Rechtsformen, Corporate Governance), von Eigenkapital-, Hybridkapital- und Fremdkapital-Finanzierungen, M&A-Strukturen, Lösungen für Restrukturierungen/Krisen sowie Basiswissen hinsichtlich Bilanzierung und Steuern vermittelt. Eine 90-minütige Klausur bildet den Abschluss.
Introduction to Company Law
Characteristics of Companies (e.g. Legal Forms, Capital Requirements, One Tier / Two Tier Board System), Formation and Capitalization of Companies.
Legal Framework for Boards & Shareholders
Fiduciary Duties, Business Jugdment Rule, Shadow Directors, Liability, Piercing The Corporate Veil.
M&A
Share Deal, Asset Deal, Transaction Process (Sell-Side), Public Take-Over.
Equity, Debt, Mezzanine, Cash
Capital Raisings, IPOs/DPOs, Syndicated Lending, Private Placements, Bonds, Hybrid Bonds, Convertible Bonds, Cash Pooling.
Restructurings & Insolvencies
Financial and Non-Financial Covenants, Covenant Breach, Waiver, Standstill Agreements, Restructuring Loans, Letters of Comfort, Guarantees, Subordindation, Distressed M&A, Debt Equity Swap.
Compliance, Accounting, Tax
Compliance Management System, Whistleblowing, IFRS vs. Local GAAP, Tax Types.
Frankfurt School of Finance & Management
Exzellenzprogramm für Geschäftsführer
Deutschsprachiges Tagesseminar für Geschäftsführer an der Frankfurt School of Finance & Management oder als Inhouse Workshop: Die Teilnehmer erhalten zunächst eine Einführung in das rechtliche Basiswissen für ihre Tätigkeit als Geschäftsführer. Daraufhin wird anhand höchstrichterlicher und obergerichtlicher Rechtsprechung gezeigt, welche Pflichten in welchen Situationen bestehen und wie sich persönliche Haftungsrisiken reduzieren lassen. Den Abschluss bildet ein vertiefender Blick auf Pflichten in der Unternehmenskrise.
Business Judgment Rule
Sorgfaltspflichten gemäß § 43 GmbHG bzw. § 93 AktG.
Pflichten im Tagesgeschäft
Geschäftschancenlehre, Wettbewerbsverbot, Bestellung von Sicherheiten zugunsten des Gesellschafters, Haftung für scheinselbstständige Mitarbeiter, Haftung für Beraterverträge mit Aufsichtsratsmitgliedern, Andienung von geistigem Eigentum, etc.
Pflichten bei Transaktionen
Pflicht zur Due Diligence, Verschwiegenheitspflicht vs. Weitergabe von Informationen an potenzielle Erwerber, Abgabe eines Pflichtangebots bei öffentlichen Übernahmen, Stellungnahmepflicht und Neutralitätspflicht bei öffentlichen Übernahmen.
Pflichten in der Unternehmenskrise
Sanierungspflicht, Informationspflichten, Einberufungspflicht, Zahlungsverbot, Amtsniederlegung in der Krise, Abführung von Steuern und Sozialversicherungsbeiträgen, Insolvenzantragspflicht, etc.
Board Academy
Corporate Finance für Aufsichtsräte und Beiräte
Zwei-Tagesseminar für Mitglieder des Aufsichtsrats bzw. Beirats: Den Teilnehmern werden die betriebswirtschaftlichen und rechtlichen Grundlagen von Corporate Finance vermittelt. Daraufhin werden ausgewählte Lösungen und Strukturen aus Kapitalmarkt, Finanzierung und M&A mit den aus Sicht des Aufsichtsrats relevanten Fragen an das Management erläutert. Darüber hinaus erhalten die Teilnehmer eine vertiefende Darstellung der Pflichten des Aufsichtsrats und Lösungen in der Unternehmenskrise. Den Abschluss bildet ein schriftlicher Test, der auch die anderen Module der Board Academy umfasst und bei Bestehen zu einem Zertifikat führt.
Betriebswirtschaftliche Grundlagen
Kernbereiche von Corporate Finance, Corporate Finance Lösungen entlang der Bilanz, Kapitalbedarf, Investitionsrechnung (Barwertermittlung, IRR), Debt Capacity Analyse.
Finanzierung
Außen- und Innenfinanzierung, Kapitalkosten, Verschuldungsgrad und Financial Covenants (z.B. Leverage) und Non-Financial Covenants (Pari Passu, Negative Pledge, Cross Default).
Finanzierungslösungen
Bilaterale Kredite, Syndizierte Kredite, Schuldscheindarlehen / Privatplatzierungen, Hybridanleihen, Mezzanine-Kapital, Schuldverschreibungen / Anleihen, Wandelanleihen, Kapitalerhöhungen, IPOs / DPOs, Factoring, Forfaitierung, Supply Chain Finance, Cash Pooling.
M&A
Share Deal, Asset Deal, Transaktionsprozess, Unternehmensbewertung, rechtliche Besonderheiten.
Finanzielle Restrukturierung
Covenant Breach, Stillhaltevereinbarung, Waiver, Brückenkredit, Sanierungskredit, Patronatserklärung, Garantie, qualifizierter Rangrücktritt, Debt Buy Back, Debt Equity Swap, Anleihe-Restrukturierung, Distressed M&A.